其它公司对英伟达GPU的需求极多，但是被台积电产能卡了。看到一个评论说，如果台积电积极扩产，英伟达可以卖出1.5万亿美元的GPU。所以，现在是抢算力，结果就是英伟达一个季度净利润583亿美元，同比增长211%。年度利润2000多亿美元看上去必然实现，但是不是可以持续还没法判断。

而抢算力是有市场支持。Anthropic租了xAI的Colossus 1数据中心的算力，每月12.5亿美元，一直到2029年5月，价值400亿美元。这个数据中心投入190亿美元，加上运维，可以赚200亿美元。

Meta的亚历山大王刚搞了一个过的去的大模型，重新加入竞争。他说竞争刚开始，关键是有算力，招人找市场其它都好办。

这个逻辑的科学与技术基础，是AI展示了强大的可能性。虽然“最终用户”还没有用它赚到大钱，但是AI的智能水平的确在突飞猛进，能完成越来越复杂的任务。如果不看投入，这种智能进步的想象力空间打开了，让业界十分兴奋。对一些行业的改造确实开始了，如软件编程。

因此，AI业界整体气氛是，大胆投入的气氛越来越好，因为明显有新的科学技术在那里等着探索。而投入规模已经到每年万亿美元的级别了，其中大几千亿美元分给英伟达。这还是因为产能不够，不然需求更高。

狂热探索气氛的表现，就是Anthropic的ARR年化收入，现在440亿美元，年底可能1000亿美元。甚至有观点认为，过几年ARR会1万亿美元，超过七巨头总和。

几个限制。芯片制造、电力对算力的硬限制。大公司自由现金流的限制，例如微软、谷歌、亚马逊、Meta四大云服务商，如果不顾一切建数据中心，很快就会把所有赚的钱花光。

事情就是这样，气氛前所未有地狂热。各家公司疯狂掏钱探索AI开发和应用，虽然还没最终赚到大钱，因为社会还没有直接感觉到AI的经济作用。还在投入阶段，但是已经让美股和A股极端化了。

这一切出乎很多人预料，深层次的原因是AI的智能进展很快。但还没有到AGI，就是说人们还有理由认为AI还有缺陷。除了智力缺陷，还有成本缺陷。

这次根本上是一个科学突破，而且是前所未有的终极智能突破，覆盖所有学科，意义超过单一技术的工业革命。和2000年互联网泡沫不同的是，那时是一个技术突破，科学意义小多了。

目前的问题是，这个科学突破，是不是会带来工业革命。例如机器人干活解放生产力，现在还不知道。长远来看，这几乎是必然的。

也可能一段时间突破不了，就先泡沫破灭，探索投资太大，没有社会回报干不下去了，缩减投资。再过些年出现伟大公司。如超级机器人公司，拥有100亿个机器人员工，价值100万亿美元。